На фоне геополитических событий последних лет и бурного развития китайского автопрома многие классические автопроизводители оказались в кризисной ситуации. Nissan Motor оказалась в их числе и теперь ищет крупного инвестора, который поможет ей пережить время, когда давний партнер Renault продаст свою долю в японском автопроизводителе, переживающем кризис.

Источник изображения: Honda Motor

Как напоминает Financial Times, в августе этого года Nissan и Honda объявили о стратегическом партнёрстве в сфере разработки и производства транспортных средств, а также программного обеспечения. На тот момент предположения о более тесном партнёрстве, которое выразилось бы в обмене акциями, решительно отметались, но в последнее время стороны уже не так категоричны в этом отношении.

Два человека, знакомые с ходом переговоров, сообщили, что теперь Nissan ищет долгосрочного и стабильного акционера, например, банк или страховую группу, чтобы заменить долю Renault, которая решила продать часть акций, пока Nissan завершает работу над оформлением своего нового партнерства с Honda. «У нас осталось 12 или 14 месяцев, чтобы выжить», — сказал источник из числа топ-менеджеров Nissan.

По словам собеседников, Nissan не исключает, что Honda купит часть ее акций, при этом рассматриваются «все варианты», поскольку компания запускает ряд мер по реструктуризации на фоне снижения продаж как в Китае, так и в США. Кроме того, люди, близкие к Renault, сообщили, что компания готова продать часть своих акций Nissan компании Honda в рамках реструктуризации 25-летнего альянса Nissan. Один человек, близкий к Renault, сказал, что укрепление отношений между Nissan и Honda «может быть только положительным» для французской группы.

Источник изображения: Financial Times

До недавних пор Renault владела 43 % акций Nissan, которая при этом не имела права голоса и довольствовалась лишь 15 % акций Renault. Проведённая реструктуризация сократила долю французского автопроизводителя и связанного с ним траста до 35 %, а Nissan хоть и сохранила прежние 15 % акций французского партнёра, получила пропорциональное право голоса. Кроме того, Renault отныне может голосовать лишь 15 процентами принадлежащих ей акций Nissan, так что новая схема управления представляется более справедливой.

Nissan при этом единолично владеет 34 % японской компании Mitsubishi Motors, но намеревается сократить эту долю до 24 %, чтобы выручить деньги на сохранение жизнеспособности бизнеса. Сотрудничество Nissan и Honda пока не предполагает каких-то взаимосвязей на уровне капитала, но в свете поиска первой из компаний долгосрочного инвестора исключаться не может. Renault в текущих переговорах не участвует, но выражает свою заинтересованность в сотрудничестве со всеми тремя японскими автопроизводителями. Оно помогло бы оптимизировать затраты, связанные с разработкой и выпуском новых моделей на европейском рынке, где продукция японских членов альянса не так распространена.

Mitsubishi другим членам альянса может быть полезна своими гибридными силовыми установками и крепкими позициями на рынке Юго-Восточной Азии. Представители компании добавили, что рассматривают все возможности сотрудничества с другими автопроизводителями, при условии, что оно принесёт пользу и укрепит сильные стороны бизнеса.

Компактные автомобили в Европе более востребованы в силу специфики застройки исторической части местных городов, но их выпуск требовал объединения усилий нескольких автопроизводителей ещё до того, как начали набирать популярность электромобили. Renault хотела было положиться на Volkswagen в разработке электромобиля за 20 000 евро, но альянс распался.

Источник изображения: Renault

Напомним, что осенью прошлого года электромобильное подразделение Ampere французского автогиганта заявило, что в 2025 году начнёт выпускать на территории Словении компактный электромобиль стоимостью 20 000 евро, обходящийся расходом электроэнергии 10 кВт·ч на 100 км пути. Создавать машину, как выяснилось на днях, Renault рассчитывала при активном участии концерна Volkswagen, который свой компактный хэтчбек ID.1 пытается уложить в ту же ценовую нишу. Как сообщает Reuters, кооперация автогигантов не состоялась, но Renault всё равно рассчитывает вывести такой электромобиль на рынок, пусть уже и в 2026 году. При этом компания открыта к сотрудничеству с прочими автопроизводителями — те же Nissan и Mitsubishi являются её партнёрами по альянсу уже многие годы, например.

Сообщается, что определённую роль в развале переговоров с Renault сыграл профсоюз Volkswagen. Предполагалось, что французская сторона настаивала на выпуске совместно разработанной модели на своих мощностях, тогда как Volkswagen страдает от не самой оптимальной загрузки собственных предприятий, и такая идея вызвала сопротивление профсоюза. Volkswagen теперь свой недорогой электромобиль намеревается разрабатывать и выпускать собственными силами. На рынок он должен выйти не позже 2027 года, если обстоятельства не вынудят компанию пересмотреть сроки.

Развал переговоров о кооперации между Volkswagen и Renault подрывает инициативу последней о создании европейского альянса автопроизводителей по примеру авиаконцерна Airbus, который мог бы сообща противостоять натиску китайских электромобилей. Власти Евросоюза пришли к выводу о необходимости поднятия импортных пошлин на машины китайского производства, но пока ещё не определились с величиной новых ставок. Американские союзники не стали медлить, и на уходящей неделе подняли импортные пошлины на ввоз в США электромобилей китайского производства в четыре раза, до 100 %.

Renault сделала несколько важных заявлений, касающихся технологии автопилота: компания запустит производство электрического беспилотного микроавтобуса miniBus, но приостановит развитие направления автопилота для персональных транспортных средств.

Источник изображений: renaultgroup.com

Renault намеревается активизировать внедрение наиболее передовых технологий автопилота в секторе общественного транспорта, но в ближайшем будущем едва ли предложит потребителям автопилот выше второго уровня для легковых машин. Компания уже интегрирует системы помощи водителю в легковые автомобили, но отмечает, что «автоматизация некоторых функций с целью достижения полной автономности автомобиля на данный момент представляется маловероятной, учитывая действующие нормы, ожидания клиентов и стоимость применяемой сложной технологии».

В течение последнего десятилетия Renault регулярно демонстрировала концепты легковых машин с системами автопилота высокого уровня, и это резко контрастирует с её новой стратегией. «Между уровнями автоматизации L2 и автономии L3 существует значительный технологический разрыв в сложности, поскольку легковой автомобиль должен быть в состоянии безопасно работать в непростых условиях с ограниченным контролем со стороны водителя. На данном этапе издержки, которые придётся нести клиентам ради преимуществ в вождении, сделают спрос недостаточным или даже анекдотическим», — гласит пресс-релиз Renault.

А в сегменте общественного транспорта передовые наработки в области автопилота представляются компании востребованными — спрос на автономные микроавтобусы, как ожидается, будет исчисляться тысячами машин в год. Поэтому Renault начнёт производить электрические miniBus на основе серийной коммерческой модели Master. Модель будет выступать в качестве платформы для партнёров-разработчиков систем автопилота EasyMile, Milla и WeRide.

Испытания электрических автономных машин начнутся уже на Открытом чемпионате Франции по теннису, который пройдёт в Париже с 20 мая по 9 июня 2024 года. Renault и WeRide запустят микроавтобусы, которые обеспечат доставку пассажиров до стадиона «Ролан Гаррос».

Участники отраслевой выставки IAA Mobility в Мюнхене в этом году питали всё меньше иллюзий по поводу незначительности «китайской угрозы» на европейском рынке электромобилей. Среди участников мероприятия в этом году 41 % компаний имеют штаб-квартиры в Азии, а количество представителей Китая выросло в два раза по сравнению с прошлым годом.

Источник изображения: XPeng Motors

По данным Inovev, на которые ссылается Reuters, с начала текущего года 8 % проданных на рынке Европы новых электромобилей были выпущены китайскими компаниями. Год назад эта доля не превышала 6 %, а в 2021 году она достигала только 4 %. Китайская XPeng Motors объявила, что в этом году выйдет со своей продукцией на рынки ещё трёх стран Европы, а Leapmotor Technology пообещала за ближайшие два года представить для зарубежных рынков, включая Европу, пять новых моделей электромобилей. За семь месяцев этого года объёмы продаж электромобилей в Европе выросли на 55 % до 820 000 машин, они заняли 13 % местного авторынка.

Глава Renault Лука де Мео (Luca de Meo) на полях IAA Mobility открыто признался Reuters, что китайские производители электромобилей на одно поколение опережают французского автопроизводителя, и теперь ему предстоит сокращать разницу в цене с их продукцией. В следующем году компания намеревается представить электромобиль Renault R5, который будет на 25 или 30 % дешевле существующих сейчас электрических версий Scenic и Megane.

Представители немецкого автопрома на выставке в этом году не стеснялись признаться, что Германия теряет свою конкурентоспособность, но призвали увеличить инвестиции в отрасль для её поддержания. По статистике Jato Dynamics, средняя цена электромобиля в Китае в первой половине прошлого года составляла 32 000 евро, тогда как в Европе этот показатель находился на отметке 56 000 евро. Конечно, развязанная Tesla в начале этого года «ценовая война» должна была сбить общий уровень цен, но диспропорция между двумя регионами наверняка сохранилась.

Глава BMW Оливер Ципсе (Oliver Zipse) даже выразил обеспокоенность тем, что на рынке электромобилей начального уровня в Европе может не остаться местных марок. Глава Volkswagen Оливер Блюме (Oliver Blume) заявил репортёрам, что именно сотрудничество с китайскими партнёрами должно помочь второму по величине автопроизводителю в мире сократить расходы на покупку тяговых аккумуляторов на 50 %. Президент XPeng Motors Брайан Гу (Brian Gu) хоть и считает, что европейские производители электромобилей отстают от китайских, ценит вклад первых в развитие технологий и партнёрство с китайскими компаниями. Напомним, что Volkswagen недавно решила купить 5 % акций XPeng Motors за $700 млн и создать совместно с этим партнёром пару моделей электромобилей для китайского рынка.

Эксперты теперь обеспокоены тем, что попытки экспансии китайских производителей тяговых аккумуляторов в Европе могут наткнуться на политические барьеры, тем самым ставя под угрозу гармоничное развитие всего местного рынка электромобилей и способствуя сохранению высокого уровня цен.

В начале февраля стало известно, как изменится структура альянса Renault-Nissan-Mitsubishi с точки зрения капитала, тогда же Nissan Motor взяла на себя обязательство купить 15 % акций дочерней компании Ampere французского автогиганта Renault, которая сосредоточена на разработке и производстве электромобилей, а также прикладного ПО. Сейчас стало известно, что сумма инвестиций Nissan в капитал Ampere достигнет 600 млн евро.

Источник изображения: Renault

Попутно стороны подтвердили намерения Renault уменьшить свою долю в капитале Nissan Motor с нынешних 43 до 15 %, а оставшиеся 28 % передать под управление французского траста. Преобразования, как отметил генеральный директор Renault Лука де Мео (Luca de Meo), позволят партнёрам добиться большей гибкости в сегодняшних стремительно меняющихся обстоятельствах, а также заложить прочный фундамент для «реактивации» бизнеса на ключевых рынках планеты, открывая доступ к сотням миллионов евро выручки.

Сделка по изменению структуры капитала альянса будет закрыта в четвёртом квартале этого года. Mitsubishi своё решение о размерах инвестиций в капитал Ampere обещает принять до конца года. Отраслевые аналитики, опрошенные Bloomberg, предполагали, что Nissan Motor вложит в капитал Ampere от 750 млн до 1 млрд евро. Снижение взаимной зависимости членов альянса, по словам экспертов, открывает перед ними больше возможностей по сотрудничеству со сторонними компаниями. Renault, например, будет развивать проект по совместной разработке силовых установок с китайской Geely. Дочерняя компания Ampere в дальнейшем может выйти на фондовый рынок для привлечения дополнительного капитала.

По словам представителей Nissan, сохранение партнёрства с указанной структурой Renault поможет японской компании увереннее чувствовать себя на европейском рынке электромобилей. Ранее противоречия между Renault и Nissan сохранялись из-за диспропорции в структуре капитала, поскольку первая являлась крупнейшим акционером второй, тогда как японскому автопроизводителю принадлежали только 15 % акций французского без права голоса. Теперь структура перекрёстного владения активами станет более справедливой.

Не так давно представители руководства одного из старейших автопроизводителей мира — компании Renault, были вынуждены признаться, что испытывают некоторый дискомфорт от ценовой политики Tesla, поскольку вынуждены подстраивать собственный бизнес под действия амбициозного новичка. Тем не менее, к 2026 году Renault будет готова поразить Tesla её же оружием — программным обеспечением.

Источник изображения: Renault

Как сообщает Reuters, генеральный директор Renault Лука де Мео (Luca de Meo) признал во время вчерашнего выступления, что в краткосрочной перспективе соперничество с Tesla будет оставаться тяжёлой задачей, но подчеркнул, что французский автопроизводитель не будет втягиваться в ценовые войны. Глава инженерного направления компании Жиль Ле Борн (Gilles Le Borgne) заявил: «Мы не хотим делать то, что делали ранее — мы хотим продавать автомобили, а не раздавать их бесплатно». Подразделение концерна по выпуску электромобилей, Ampere, будет создавать машины вокруг программной платформы. Сотрудничество с Google и Qualcomm позволит Renault уменьшить количество используемых в электромобиле процессоров со ста до двадцати штук, и это не только упростит конструкцию, но и повысит надёжность бортовой электроники.

К 2026 году Renault начнёт переводить электромобили концерна на новую платформу, позволяющую дистанционно обновлять управляющее программное обеспечение. В этом отношении французская компания рассчитывает по меньшей мере догнать Tesla. К тому времени электромобили двух марок должны расположиться на одном технологическом уровне.

С одной стороны, возможность появления новых функций за счёт программного обновления увеличит стоимость машины при перепродаже и привлекательность для клиентов. С другой стороны, новая архитектура позволит за десять лет сократить расходы на исследования и разработки на 1,5 млрд евро. Впрочем, в итоговом балансе экономии не будет, поскольку разработка новой платформы и переход на использование более дорогих компонентов потребуют увеличения расходов.

Самое интересное, что первыми на новую платформу перейдут коммерческие транспортные средства Renault, уже к середине 2026 года. Спортивная марка Alpine станет следующим представителем новой платформы, а все прочие модели Renault мигрируют на неё позже.

До того, как Tesla встала на ноги, самым популярным электромобилем в мире считался Nissan Leaf, и сотрудничающая с японским партнёром Renault могла неплохо развивать собственный ассортимент электромобилей. С начала текущего года Tesla уже несколько раз серьёзно снижала цены на собственные электромобили, в результате чего представители Renault вынуждены признать, что им приходится подстраиваться под конкурента.

Источник изображения: Renault

Генеральный директор подразделения Renault франко-японского альянса Фабрис Камболив (Fabrice Cambolive) в интервью Reuters признался: «Мы анализируем страну за страной, рынок за рынком, чтобы понять, на каком уровне конкурентоспособности нужно удерживаться, чтобы остаться в игре». В первом квартале этого года объёмы продаж Renault выросли на 9 % в денежном выражении, поскольку попытка изменения структуры продаж в пользу наиболее прибыльных моделей начала приносить плоды после четырёхлетнего периода снижения выручки.

По словам представителя французской марки, для конкурентов снижение цен на продукцию Tesla стало сигналом к пробуждению. Объёмы продаж электрической версии Renault Megane в марте резко выросли, хотя компания не предоставляла существенных скидок на эту модель. Во Франции Tesla Model 3 после недавних снижений цен стоит от 41 990 евро, а конкурирующая Megane всего на 10 евро дороже.

Как пояснил глава марки Renault, снижение цен компанией Tesla является безусловным вызовом, поскольку требует следить за собственными расходами, и к этому предупреждению все на рынке электромобилей внимательно прислушиваются. За три первых месяца этого года Renault удалось реализовать 354 545 транспортных средств. В прошлом году выручка всей группы сократилась на 5,9 % преимущественно из-за ухода марки с российского рынка. Непосредственно Renault потеряла до 9,4 % годовой выручки, уже четвёртый год подряд демонстрируя отрицательную динамику. Для французского производителя концентрация на продажах электромобилей могла бы стать спасением от снижения прибыли, но конкурирующая Tesla не даёт реализовать эту стратегию без дополнительных хлопот.

Nissan и Renault объявили в понедельник о намерении инвестировать $600 млн в производство шести новых моделей в Индии, включая два электромобиля. Это первые электромобили французского и японского автопроизводителей, которые будут выпускаться в этой стране. Разработка новых моделей будет вестись в центре Nissan и Renault в Ченнаи (индийский штат Тамилнад), которая станет экспортным центром альянса.

Источник изображения: Stephane Mahe/Reuters

Сообщается, что шесть моделей (по три от компании), включая два электромобиля и четыре кроссовера с ДВС, будут построены на совместных платформах. Предполагается, что их будут поставлять не только на внутренний рынок, но и за пределы Индии.

Неделю назад автопроизводители объявили о перезапуске альянса, работа которого тормозилась из-за накопившихся противоречий, и рассказали о новых совместных проектах в Латинской Америке, Индии и Европе. В частности, в Индии компании будут сотрудничать в реализации нескольких новых проектов, включая выпуск нового автомобиля Nissan на основе Renault Triber. Кроме того, как и в Латинской Америке, Nissan и Renault Group планируют освоить выпуск небольших электромобилей А-класса. Совместные инициативы позволят создать в стране до 2000 новых рабочих мест.

Индия с населением 1,4 млрд человек уже давно привлекает внимание крупных автопроизводителей благодаря относительно дешёвой рабочей силе, а также инвестиционной политике правительства. Здесь также стремятся разместить производство крупные компании из различных отраслей. В частности, Apple считает развитие производства в Индии своих продуктов одним из важнейших приоритетов.

По информации Reuters, автоконцерны Nissan Motor и Renault определились с изменениями в структуре капитала своего альянса, младшим членом которого также является Mitsubishi Motors. Японский автопроизводитель приобретёт 15 % акций подразделения Ampere, которое Renault недавно основала для проектирования и производства электромобилей и разработки программного обеспечения для них.

Источник изображения: Nissan Motor

Как выясняется, Mitsubishi Motors тоже рассмотрит возможность инвестирования в капитал Ampere, хотя масштабы таких инвестиций пока не уточняются. Основанный 24 года назад альянс недавно решил изменить структуру акционерного капитала, в результате Renault согласилась снизить свою долю в капитале Nissan с нынешних 43 до 15 %. Французский автогигант передаст 28,4 % акций Nissan под управление трастового фонда, работающего в той же юрисдикции. Считается, что это позволит Nissan и Renault приблизиться к статусу равноправных партнёров в этом альянсе.

Партнёры получат больше свободы и смогут в следующие 15 лет принять участие в совместных проектах на рынках Европы, Латинской Америки и Индии, компании будут инвестировать в разработку необходимых электронных систем и компонентов, а также аккумуляторов с твердотельным электролитом. Renault при этом сохранит право продавать находящиеся под управлением траста акции Nissan по своему усмотрению, хотя японская компания и будет считаться приоритетным покупателем в случае рассмотрения таких сделок. Никаких обязательств по продаже этих акций по истечении какого-то срока у французской компании нет.

Если говорить о подразделении Ampere, то у него есть и другие инвесторы. Например, одним из них является разработчик полупроводниковых компонентов Qualcomm, союз с которым выгоден Renault с точки зрения доступа к передовой компонентной базе.