Ещё в августе 2022 года стало известно, что канадская компания Brookfield Asset Management выступила партнёром Intel по финансированию строительства двух предприятий в штате Аризона, обязуясь вложить половину из $30 млрд, необходимых для реализации проекта. Теперь связанная с Brookfield компания выпускает облигации на сумму $3,85 млрд.

Источник изображения: Intel

Об этом вчера сообщило агентство Bloomberg, указав на намерения владеющей 49 % акций совместного предприятия Brookfield и Intel компании Foundry JV Holdco выпустить четыре серии облигаций, крупнейшая из которых рассчитана к погашению через 13 лет. Доходность по этим долговым бумагам на 1,85 процентных пункта превысит доходность государственных казначейских облигаций США, причём изначально речь вообще шла о превышении доходности на 2,2 процентных пункта.

В мае прошлого года Foundry JV Holdco уже выпускала облигации на сумму $1,1 млрд, поэтому средства инвесторов к финансированию совместного проекта с Intel в Аризоне она привлекает регулярно. В феврале агентство Moody понизило долговой рейтинг Foundry JV Holdco с A3 до Baa1 на три ступени, поскольку тогда же был пересмотрен в сторону снижения рейтинг корпорации Intel. Если партнёры приблизятся к своей цели по строительству двух предприятий в Аризоне, агентство может пересмотреть их кредитные рейтинги. Обслуживать выпуск облигаций на этот раз будут BNP Paribas, Bank of Nova Scotia, Societe Generale и Wells Fargo. Недавно также появлялись слухи о намерениях Intel найти сторонних инвесторов для расширения своей производственной базы на территории Ирландии.

Формально, Intel уже несколько десятилетий производит процессоры в Европе, просто Ирландия, где расположены её предприятия, не относится к континентальной части региона. По информации Bloomberg, для финансирования модернизации и расширения предприятий на территории Ирландии Intel ведёт переговоры с институциональными инвесторами, по примеру сделки с Brookfield, заключённой в 2022 году.

Источник изображения: Intel

Напомним, инвестиционная компания Brookfield Infrastructure Partners в 2022 году согласилась вложить $15 млрд в строительство новых фабрик Intel в штате Аризона в обмен на 49 % акций в совместном предприятии с процессорным гигантом. Проект подразумевает, что инвесторы в дальнейшем смогут получать часть доходов Intel от реализации продукции данных заводов в Аризоне.

Генеральный директор Intel Патрик Гелсингер (Patrick Gelsinger) в то время пояснил, что компания готова привлекать средства сторонних инвесторов к строительству своих новых предприятий, и они могут формировать до 30 % бюджета соответствующих проектов. Если верить информации Bloomberg, для финансирования строительства новых предприятий в Ирландии Intel может создать совместное предприятие с Apollo Global Management, KKR & Co и Stonepeak. Роль институциональных инвесторов в подобных проектах ограничивается финансированием строительства с перспективой получения дохода в будущем, в операционную деятельность предприятий они не вмешиваются. Партнёры собираются привлечь несколько миллиардов долларов США, включая заёмные средства, на финансирование ирландских предприятий Intel. Конечные условия пока не оговорены, всё ещё может измениться.